Вчера главные события на американском фондовом рынке происходили в секторе производителей компьютерных микросхем. Крупнейшая брокерская компания, инвестиционный банк Merrill Lynch, повысил рейтинг акций 11 полупроводниковых компаний, заявив, что самый трудный период для отрасли остался позади. Индекс полупроводникового сектора SOX PHLX вырос на 5.06%, NASDAQ Composite вырос на 41.25 пункта и пробил линию понижающего тренда, к котором главные высокотехнологический индекс находился с середины мая, DJIA отыграл вниз на 12.80 пунктов после роста на 121 пункт на предыдущих торгах. Объем вырос до 1.31 миллиардов акций на NYSE и 1.78 миллиардов акций в NASDAQ.

В число акций, чей рейтинг был повышен Merrill Lynch, оказались такие крупные производители как Texas Instruments (NYSE TXN) +6.17% и Micron Technology (NYSE: MU) +4.05%. Заметим, что Texas производит процессоры для компьютеров Sun Microsystems (NASDAQ: SUNW) +6.51%, в конце месяца Sun объявила о начале поставок нового процессора UltraSpark III, При производстве которого используется технология IBM (NYSE: IBM) +1.76%, но рост захватил и акции Intel (NASDAQ: INTC) +3.15%, Microsoft (NASDAQ: MSFT) +0.42%.

Еще один очаг роста образовался после заявления Wit Soundview, что Network Appliances (NASDAQ: NTAP) сумеет достичь прогнозируемых показателей. Накануне Goldman Sachs выступил с противопожным заявлением, сказав, что оценка доходов компании в текущем квартале в 218 миллионов долларов по-видимому завышена. Акции NTAP в среду подскочили на 21.88%, потянув за собой коллег по сектору систем хранения данных, EMC (NYSE: EMC) +5.98%, Emulex (NASDAQ: EMLX) +13.17%, Brocade (NASDAQ: BRCD) +14.55%, MacData (NASDAQ: MCDT) +13.01%.

“Высокотехнологические родственники” также не остались в стороне от ралли в секторе полупроводников, Интернет IIX AMEX +3.09%, сетевой NWX AMEX +3.01%, индекс сектора ПО GSO CBOE +2.38%. Особняком стоял блудный сын в/т семейства, биотехнологический сектор, BTK AMEX –0.31%.

В телекоммуникационном секторе картина была смешанной. С одной стороны Lucent (NYSE: LU) –8.51% после оглашения планов по допэмиссии. Компании срочно нужен миллиард, инвесторы напуганы масштабами проблем производителя телекоммуникационного оборудования. Global Crosing (NYSE: GX) +6.87%, разработчик комплексных телекоммуникационных и оптоволоконных систем, сообщил, что убыток во втором квартале составил 69 центов на акцию, что на 15 центов лучше, чем ожидали аналитики. Компания подтвердила прогноз на третий квартал и на 2001 год. Индекс телекоммуникационного сектора XTC AMEX к закрытию вырос на скромные на общем фоне 0.88%.

В традиционном секторе самой большой новостью стало одобрение Федеральной Торговой Комиссией 13.8-миллиардного слияния (простите за каламбур) Pepsico (NYSE: PEP) и Quacker Oats (NYSE: OAT). Овсяные хлопья залить пепси-колой … надеюсь, это можно будет есть, по крайнеq мере, по отдельности они мне нравились. PEP –6.30%, OAT +13.85%.

Слияние пищевых компаний стало причиной роста акций эээ…разработчика…да, да “ комплексных телекоммуникационных и оптоволоконных систем ”PMC-Sierra (NASDAQ: PMCS). “Каким образом?” – восклинете Вы - после завершения дневных торгов стало известно, что PMCS будут включены в индекс S&P 500 вместо выбывающих OAT. PMCS днем +10.00%, на вечерней сессии еще +10.02%.

Повышение рейтинга полупроводников банком Merrill Lynch успело появится до закрытия европейских торгов, что и стало основной причиной роста в европейском секторе в/т. Поскольку апгрейд Merrill не затронул производителей телекоммуникационных микросхем, в Англии лидировали производители ПО, Sage +4.26%, Logica +3.77%, телекоммуникационные акции финишировали со снижением, Vodafone –1.14%, Energis –3.89%, BT –1.74%, поддержку рынку оказали нефтяные акции, BP Amoco +0.43%, Shell +1.10%. FTSE вырос на 17.8 пункта. Немецкий DAX снизился на 25.96 пунктов из-за совместного падения акций Deutsche Telekom –4.28% на беспокойстве инвесторов относительно долгов и финансовых показателей крупнейшей немецкой компании и Deutsche Bank –2.83% на слабом квартальном отчете. Лидерами роста стали полупроводниковые Epcos +3.71% и Infineon +2.55%.

Японский NIKKEI 225 выстрелил сегодня вверх на 439.87 пунктов, реагируя на повышение рейтинга полупроводников. Sony +4.84%, Toshiba +7.86%, Furukawa Electric +9.64%, Fujitsu +3.71%. Не отставали и банки, после вчерашней новости о намерении Daiwa приобрести крупный региональный банк, Mizuho +2.33% (после торгов объявил о списании 6.34 миллиардов долларов безнадежных долгов), UFG +6.17%, MFG +2.0%.

Вышедшие вчера в США экономические данные, были слабыми. Строительные расходы упали в июне на 0.7% - после роста показателя в течение все весенних месяцев. NAPM Index снизился в июле до 43.6% - вряд ли это стало сюрпризом после слабого Chicago PMI за день до этого. Доходность долгосрочных казначейских облигаций отыграла вверх половину падения испытанного во вторник. Доходность тридцатилетних облигаций выросла на 2.6 пункта до 5.525%, доходность десятилетних облигаций выросла на 2.9 пункта до 5.066%.

Сегодня в США выходят данные по первичным обращениям за пособиями по безработице за прошедшую неделю (ожидаемое значение 390 тысяч в годовом выражении) и заказам на фабричную продукцию за июнь (ожидаемое снижение 1.0%)