NASDAQ Composite снизился на 74.40 пункта, опустившись ниже уровня 2200, пробитого накануне, DJIA упал на 80.03 пункта, объемы торгов упали до 1.11 миллиарда акций на NYSE и 2.01 миллиарда акций в NASDAQ.

Наибольшее снижение испытали биотехнологический сектор, BTK AMEX –4.65%, Интернет IIX AMEX –4.69%, сетевой NWX AMEX –5.40%, брокерско- дилерский XBD AMEX –2.23%.

Наиболее активные акции в NASDAQ в целом снизились, Cisco (NASDAQ: CSCO) –6.70%, Oracle (NASDAQ: -4.19%), Sun Microsystems (NASDAQ: SUNW) –3.13%, Dell (NASDAQ: DELL) –6.73%.

На NYSE в десятке самых активных на 1.20% подешевели акции самой крупной в мире компании General Electric (NYSE: GE), фармацевтической Pfizer (NYSE: PFE) –2.15%.

В Европе также произошло падение ведущих акций и главных фондовых индексов. Снижение возглавили акции телекоммуникационных компаний, являющихся крупнейшими по капитализации компаниями на рынках Германии и Англии.

Английская Vodafone подешевела на 4.90%. Также снизились имеющие значительный вес в FTSE акции нефтяных BP Amoco –3.98%, Shell –4.51%. Наиболее сильным снижение было в технологическом секторе, techMARK –38.42 пункта, популярностью пользовались акции коммунальных компаний, Scottish&Southern Energy +2.93%, Scottish Power +1.47%, International Power +0.93%. FTSE снизился на 138.4 пункта.

В Германии Deutsche Telekom –4.93%, SAP –2.89%, Epcos –5.47% на снижении прогноза прибыли в 2001 году. DAX потерял 124.67 пункта, NEMAX 50 упал на 133.73 пункта.

Японские рынки остаются закрытыми в связи с праздниками.

Доллар остается слабым по отношению к йене, и евро из-за слабых экономических данных в преддверии трудовой статистики в пятницу и росте ставочных ожиданий. На 9-40 MSK за один доллар давали 120.95 йен, на 0.47 йены меньше, чем вчера в это же время, один евро стоил 0.8908 доллара по сравнению с 0.8965 сутки назад.

Как мы и предположили в предыдущих обзорах, основная интрига этой недели – данные по рынку труда и все значительные движения рынка будут, так или иначе, привязаны именно к этому событию. Мы предположили, что преодоление уровня 2200 по NASDAQ Composite “запланировано” на пятницу, если трудовая статистика окажется не слишком слабой. Однако, оптимизм инвесторов значительно окреп за последние несколько дней (во многом благодаря новым успешным квартальным отчетам) и уровень 2200 был пробит уже в среду. Как правило, технически преодоление уровня американскими индексами происходит в три этапа, пробой – откат – повторный пробой и уход выше (ниже, если речь идет о поддержке), да и VIX, пребывающий комфортно в нейтральной зоне ниже уровня 30 не указывал на наличие большого потенциала для роста акций, так что откат выглядит вполне естественно.

Вышедшие в четверг данные о росте на 9 тысяч до 421 тысячи (в годовом выражении) первичных обращений за пособиями по безработице заставляют ожидать роста безработицы и, вероятно, невысокой цифры по созданным рабочим местам вне сельскохозяйственного сектора. Если, действительно, данные по рынку труда сегодня выйдут слабые, то и роста акций в ближайшие дни ожидать не следует, так что судьба уровня 2200 по NASDAQ Composite и 11000 по DJIA все- таки решится сегодня.

На слабых экономических данных растут ожидания того, что ФРС, по хорошей традиции этого года, снизит ставку на очередном заседании FOMC (15 мая) на 50 пунктов, что поддерживает рынок гособлигаций.

Отток средств на долговой рынок может продлить коррекцию на фондовом рынке и охладить оптимизм инвесторов, а далее рынку потребуются какие- то новые ориентиры для определения движения – сезон отчетов подходит к концу. Если мы войдем в период межсезонного затишья, сохранив остатки оптимизма, то, принимая во внимание весьма неплохие отчеты за первый квартал, можно надеяться на рост акций в среднесрочной перспективе в расчете на достойный отчетный сезон второго квартала.

Тридцатилетние казначейские облигации подорожали на 226/256 до 96 42/256, доходность снизилась до 5.642%. Доходность по десятилетним облигациям снизилась до 5.215%, цена выросла на 244/256 до 98 92/256.

Хотя основной движущей силой рынка в четверг стали данные по первичным обращениям, следует отметить и снижение индекса деловой активности в секторе услуг ниже уровня 50, отделяющего период экспансии от периода сокращения. Индекс NAPM Services в апреле составил 47.1, при ожидавшемся значении 50.2. Даже во время спада в производственном секторе, начавшемся в прошлом году, сектор услуг расширялся. Впервые, по крайней мере с июля 1997 года , американцы стали производить не только меньше хлеба (производственный сектор) но и зрелищ (услуги).

Сегодня Департамент Труда США опубликует данные по рынку труда за апрель. Ожидается, что средняя продолжительность рабочей недели составит 34.2 часа, часовая зарплата вырастет на 0.3%б количество созданных рабочих мест вне аграрного сектора составит 25 тысяч, безработица вырастет до 4.4%.