| Индекс |
Мин. За 52 недели |
Макс. За 52 недели |
Закрытие |
Изменение |
| DJIA (USA) |
9654.64 |
11,750.28 |
10662.01 |
-2.29% |
| NASDAQ (USA) |
2, 251.71 |
5,132.52 |
2407.65 |
-6.20% |
| VIX (S&P) |
18.13 |
41.53 |
32.09 |
+2.01 |
| NIKKEI 225 (Japan) |
13,667.68 |
20,833.21 |
выходной |
выходной |
| DAX (Germany) |
6,110.26 |
8,136.16 |
6382.31 |
+0.09% |
| NEMAX 50 (Germany) |
2,182.97 |
9,694.07 |
2340.25 |
-167.48 |
| FTSE 100 (UK) |
6,029.3 |
6,276.2 |
6198.1 |
+0.20% |
| TechMARK (UK) |
2405.00 |
5,735.46 |
2448.63 |
-0.46% |
Решение ФРС снизить ставки и готовность продолжить снижение дало инвесторам надежду на улучшение инвестиционных условий в долгосрочной перспективе, но сам вопрос, сумеют ли предпринятые финансовыми властями меры удержать экономику США от периода рецессии, остается открытым. Серия предупреждений о снижении прибыли в текущем квартале, объявленных в пятницу несколькими компаниями, принадлежащими к самым различным секторам от сектора программного обеспечения, до розничного и авиаперевозок, заставили инвесторов сосредоточится на оценке компаний в нынешних условиях и вызвало снижение основных фондовых индексов. В пятницу производитель жестких дисков для компьютеров, компания Iomega ( NYSE : IOM ), производитель программного обеспечения New Era of Networks ( NASDAQ : NEON ), авиакомпания Delta Airlines ( NYSE : DAL ), розничный торговец Borders Group ( NYSE : BGP ), заявили о снижении прогнозов прибыли по сравнению с предыдущими оценками. Основные фондовые индексы, не смогли сохранить приобретений, завоеванных в ходе впечатляющего роста на новости о неожиданном снижении ставок и завершили неделю резким снижением. Dow Jones Industrial потерял 250.40 пункта, NASDAQ Composite упал на 159.18 пункта, индекс ста крупнейших высокотехнологических компаний NASDAQ 100 испытал еще более резкое падение, -192.19 пункта или -7.81%. Объем торгов снизился по сравнению с предыдущими сессиями, 1.43 миллиарда акций на NYSE и 2.11 миллиарда акций в NASDAQ . Снижение было практически ровным по всем в/т секторам, больше всех снизился индекс Интернет-сектора, IIX AMEX -9.40%, меньше других снизился индекс сектора полупроводников SOX PHLX -5.55%. Среди традиционных секторов существенный рост зафиксирован в нефтяном секторе, OIX CBOE +1.47%? в остальных секторах произошло снижение, бывшее наименьшим в фармацевтическом секторе, DRG AMEX -0.42%, коммунальном, UTY PHLX -0.25%. На европейских рынках продолжилась ротации малыми изменениями ведущих индексов. Инвесторы перекладывали средства из оборонительных секторов в акции телекоммуникационных компаний. Телекоммуникационный сектор получил поддержку от банка Deutsche Bank , опубликовавшего позитивные комментарии по сектору и подтвердившего рейтинг " strong buy " акций ведущих компаний British Telecom (+12.5%), Vodafone Airtouch (+7.67%). Deutsche Telekom (2.32%) была названа помещена банком в список наиболее привлекательных инвестиций телекоммуникационного сектора. Акции дочерней компании, крупнейшего в Европе Интернет-провайдера, T - online , выросли на 7.14%. Кроме этого, английский рынок получил поддержку от акций нефтяных компаний, выросших вслед за ценами на нефть в преддверии встречи стран ОПЕК на которой, как ожидается, будет принято решение о почти 5% сокращении добычи (снижение ежедневной добычми на 1.5 миллиона баррелей). BP Amoco +1.49%, Shell +1.63%. В Германии в ожидании Детройтсуой автомобильной выставки выросли акции автомобильных концернов BMW +6.95%, Volkswagen +3.39%. В целом, основные индексы изменились мало, английский FTSE +12.5 пункта, немецкий DAX +5.77 пункта. Высокотехнологический NEMAX 50 - 167.48 пункта, английский techMARK -11.24 пункта. В Японии торги сегодня не проводятся по случаю празднования Дня вступления в возраст (праздник молодых людей, которым исполнилось 20 лет). Опубликованная в пятницу в США трудовая статистика показало снижение напряженности на рынке труда, подтвердив общую картину снижения темпов экономического роста. По данным Департамента Труда, в декабре средняя продолжительность рабочей недели составила 34.1часа при ожидавшемся значении показателя в 34.3 часа. Рост часовой зарплаты при этом составил +0.4%, при ожидавшемся +0.3%. Количество новых рабочих мест, созданных вне сельского хозяйства, составило всего 105 тысяч, намного ниже ожидавшегося значения в 133 тысячи. Безработица осталась на прежнем уровне в 4.0%, при ожидавшемся росте до 4.1%. Департамент Коммерции сообщил, что количество новых домов в ноябре составило 909 тысяч, ниже чем ожидалось (925 тысяч). Данные по рынку труда в США позволили евро далее укрепить свои позиции по отношению к доллару, но не помогли йене. курс евро приблизился к уровню 6-месячного максимума после выхода данных, достигнув уровня 0.9595 долларов за евро. Доллар продолжил восхождение по отношению к евро, приблизившись к уровню 17-месяного максимума, остановившись в непосредственной близости от уровня 116.50 йен за доллар. на 9-10 MSK в понедельник за один доллар давали 116.36 йен, один евро стоил 0.9572 доллара. Экономические данные, указывающие на замедление в секторе недвижимости, на рынке труда и ранее. в других секторах экономики а также скоропостижно скончавшееся ралли на фондовом рынке вернуло инвесторов в безопасную гавань государственных долгосрочных облигаций. Доходность десятилетних облигаций вновь упала ниже 5% до 4.928%, цена выросла на 228/256 до 106 56/256. Цена тридцатилетних облигаций выросла на 184/256 до 112 120/256, доходность снизилась до 5.398% Цена февральского фьючерса на sweet light crude ( NYMEX : CL 01 G ) стабилизировалась в районе 28 долларов за баррель. В пятницу цена контракта снизилась на 19 центов до 27.95 доллара за баррель. В США на этой нделе стартует сезон отчетов за четвертый квартал. В понедельник, перед открытием торгов, ведущий мировой производитель алюминия, Alcoa ( NYSE : AA ), чьи акции входят в индекс DJIA опубликует квартальный отчет, ожидаемая прибыль на акцию 42 цента. В среду две ведущих компании в/т сектора, свои результаты за четвертый квартал доложат производитель телекоммуникационного оборудования Motorola ( NYSE : MOT , 19 центов на акцию) и один крупнейшая Интернет-медиа компания Yahoo ! ( NASDAQ : YHOO , 13 центов на акцию). После завершения торгов в четверг ведущий разработчик ПО для электронной коммерции Ariba ( NASDAQ : ARBA , 2 цента на акцию) опубликует своий отчет. На следующей неделе, "большим днем" станет 16 января, вторник. Сразу несколько лидеров полупроводникового, сетевого и телекоммуникационного секторов опубликуют свои отчеты: Advanced Micro Devices ( NYSE : AMD , после торгов, 55 центов на акцию), Intel Corp . ( NASDAQ : INTC , после торгов, 38 центов на акцию), Applieded Micro Circuits Corp ( NASDAQ : AMCC , после торгов, 14 центов на акцию), Juniper Networks ( NASDAQ : JNPR , после завершения торгов, 17 центов на акцию), Novellus Systems ( NASDAQ : NVLS , 71 цент на акцию), Linear Technology Corp ( NASDAQ : LLTC , 33 цента на акцию) . На следующий день, доложатся Apple ( NASDAQ : AAPL ), IBM ( NYSE : IBM ), Automatic Data Processing ( NYSE : ADP ), Biogen ( NASDAQ : BGEN ), i 2 Technologies ( NASDAQ : ITWO ). С началом сезона отчетов (уже на этой неделе ряд ведущих компаний представят свои результаты за четвертый квартал) краткосрочная и среднесрочная тенденции будут определяться ожиданиями относительно финансовых результатов и прогнозами компаний на следующий квартал. После того, как первые квартальные отчеты обрисую общую картину, краткосрочная динамика будет определяться схемой покупай слух (ожидание) продавай новость (отчет). Среднесрочная динамика определится отчасти общей тенденцией финансовых результатов, отчасти ожиданиями дальнейшего ослабления денежной политики ФРС. Последний фактор является повышающим, финансовые результаты являются потенциально понижающим фактором, насколько сильным - станет ясно уже в ближайшие две недели. В понедельник ФРС опубликует данные о потребительскому кредиту за ноябрь, ожидаемое значение показателя 8.0 миллиарда долларов.
