После падения, вызванного предупреждением производителя оптоволоконных систем, компанией Nortel Networks (NYSE: NT) , главные американские фондовые индексы отыграли вверх. NASDAQ Composite вырос на 42.59 пункта, DJIA поднялся на 53.64 пункта. Объем торгов составил 1.29 миллиарда акций на NYSE и 2.29 миллиарда акций в NASDAQ.

В ожидании развития ситуации на американском рынке европейские индексы провели большую часть вчерашней сессии в разнонаправленной торговле . После вчрашнего открытия фондового рынка США вверх, немецкий DAX сумел укрепиться и завершить торги в плюсе, +19.68 пункта, в основном благодаря росту на 2.06% акций самой тяжелой компоненты, Deutsche Telekom. Остальные голубые фишки закрылись вблизи уровней предыдущего закрытия, SAP +0.70%, Epcos +0.08%, Siemens –0.28%, акции крупнейшей компании высокотехнологического (в/т) сектора , инткрнет-провайдера T-Online выросли на 1.91%.

Английский FTSE закрылся со снижением на 65.5 пункта. Отскок в фармацевтическом секторе (+14 пунктов в FTSE) не смог компенсировать снижение в секторе в/т. Крупнейший английский производитель оптоволоконного оборудования и компонент, Bookham Technologies, подешевел на 11.3%, зафиксировав самое большое снижение среди компонент FTSE. Слабо выступил и телекоммуникационный сектор (- 38 пунктов), Vodafone Airtouch –2.8%, British Telecom – 2.2%. Вслед за ценами на нефть снизились акции нефтяных компаний.

Европейские высокотехнологические индексы снизились, techMARK – 101.92 пункта , NEMAX 50 – 36.03 пункта .

Несмотря на позитивные новости из США, где после завершения дневных торгов лидер сектора волоконной оптики, JDS Unifase объявила о превышении прогноза прибыли, что, вероятнее всего, отразится и на американском в/т секторе на сегодняшних торгах, японские акции были ослаблены полугодовым отчетом Sony Corp. Лидер японского фондового рынка объявил о 57% снижении чистой прибыли из-за высокого курса йены и ростом расходов, связанных с переходом на выпуск нового продукта компании, игровой приставки Sony PlayStation2. К середине торгов акции Sony упали на 4.25%. Вместе с тем, реагируя на позитивные новости от JDS Uniphase, на 8.21% подскочили акции компании Furukawa, акции Softbank к середине торга удерживались выше уровня предыдущего закрытия, +0. 13%, NTT Corp. +1.98%, NEC Corp +6.38%. NIKKEI 225 завершил торги с потерей пунктов.

Заявление Ирака о желании перевести расчеты за продаваемую по программе ООН нефть из долларов в евро и угроза приостановки поставок в случае невыполнения этого требования оказали некоторую поддержку европейской валюте. После достижения нового исторического минимума в 82.28 цента и 88.93 йены, трейдеры готовы использовать любой повод для фиксации прибыли. Встреча G20 в Montreal так и не принесла никаких известий, которые могли бы оказать поддержку евро. Одним из немногих заявлений официальных лиц стало замечание французского министра финансов Fabius о том, что евро недооценен примерно на 20%. Йена продолжает консолидацию вблизи уровня 108 йен за доллар, оставаясь чувствительной к ситуации на фондовом рынке. На 0-40 MSK за один евро давали 0.8296 доллара, один доллар стоил 108.37 йены.

Цена американских долгосрочных казначейских облигаций в ходе торгов менялась синхронно с фондовыми индексами. После снижения индексов в середине сессии ниже уровня предыдущего закрытия, цена облигаций выросла, но к закрытию, когда индексы вновь вышли в плюс, цена облигаций снизилась, практически вернувшись к уровню закрытия в среду. Согласно данным Департамента Труда индекс стоимости рабочей силы вырос в третьем квартале на 0.9%, что совпало с ожиданиями рынка. Десятилетние облигации подешевели на 4/256 до 100 108/256, доходность выросла до 5.673%, доходность тридцатилетних облигаций снизилась до 5.733%, цена выросла на 56/256 до 107 80/256.

В четверг Казначейство США провело очередную операцию по выкупу долгосрочного внутреннего долга. Было выкуплено облигаций общим номиналом 1.5 миллиарда долларов, на что было потрачено 1.935 миллиарда долларов, средневзвешенная доходность составила 5.937% при средней длительности выкупленных бумаг 20 лет.

После угроз Ирака приостановить продажу своей нефти если расчеты по ней не будут переведены в евро цена декабрьского контракта на sweet, light crude на NYMEX выросла на 75 центов до 33.71 доллара за баррель.

Основные события на американском фондовом рынке произошли после завершения дневной сессии. Лидер сектора волоконной оптики, компания JDS Uniphase (NASDAQ: JDSU) представила свой отчет за первый квартал фискального года, прибыль компании составила 18 центов на акцию, что на 2 цента превысило прогноз аналитиков. Продажи компании выросли до 786 миллионов долларов, что также оказалось выше прогноза в 756 миллионов долларов. Перед объявлением акции JDSU выросли на 4 до 75, на вечерней сессии акции выросли до 83 Ѕ. Сильные результаты JDSU могут реабилитировать один из наиболее сильных в/т секторов, чья репутация была сильно подорвана недавним предупреждением Nortel Networks (NYSE: NT). Если JDS Uniphase удастся восстановить доверие инвесторов к сектору, это может дать “ информационно-компьютерной ” части в/т сектора необходимую поддержку и площадку для консолидации.

Другое событие касается другой части сектора в/т , биотехнологического сектора. Лидер сектора, компания Amgen (NASDAQ: AMGN) объявила о том., что в прошедшем квартале прибыль составила 29 центов на акцию, что на цент лучше прогноза. При этом, доходы компании увеличились на 12% до 949.5 миллиона долларов, что оказалось ниже ожидавшейся аналитиками цифры в 963.5 миллиона долларов. Кроме того, компания ожидает снижения темпов роста продаж своего основного продукта – медикамента Epogen в связи с чем прогноз прибыли в 2000 году перенесен к нижней границе предварительного прогноза в 1 .06– 1. 08 доллара на акцию . Перед объявлением акции AMGN выросли на 5 до 69, после объявления упали до 59.

Индекс волатильности VIX скакнул на 150 пунктов и закрылся выше уровня 30. По всей вероятности, следует ожидать отката индекса вниз и роста основных фондовых индексов после того, как в четверг им удалось остановить падение, а сектор волоконной оптики, ответственный за резкое снижение в начале недели, получит поддержку от сильного отчета JDS Uniphase.

В пятницу выходит ряд важных данных, которые по ожиданиям нейтрально-позитивны по отношению к рынку акций. Департамент Коммерции опубликует данные по ВВП за третий квартал, ожидается что темпы роста замедлятся до 3.5%, рост дефлятора ВВП ожидается на уровне 2.3%. Также Департамент опубликует данные по заказам на продукцию длительного пользования, ожидаемый рост показателя в сентябре +0.9%. Исследовательское бюро The Conference Board опубликует обзор деловой региональный активности Michigan Sentiments за октябрь, ожидаемое значение индекса активности 106.4.