* данные торгов на 9:30 MSK, значения остальных индексов даны на закрытие на последней торговой сессии

Традиционный сектор в США снизился из-за судебных проблем ведущей фармацетической компании Lilly Eli & Co. (NYSE: LLY) и снижением прогноза прибыли крупнейшей розничной сети Wal Mart Stores Inc. (NYSE: WMT). В высокотехнологичном секторе инвесторы предпочли зафиксировать прибыль после выхода сильных квартальных результатов Cisco Systems (NASDAQ: CSCO) нежели продолжить ралли. В Европе, напротив, уверенное развитие лидера американского в/т секторе во втором квартале вдохновило рост в секторе высоких технологий, который был поддержан в Германии ростом в автомобильной промышленности и отскоком вверх акций недавних кандидатов на выбытие, но оставшихся в индексе DAX компаний Adidas Salomon AG и Karstadt Quelle. В Англии известия о планах покупки крупнейшим Barclays Bank банка Woolwich было оценено инвесторами как шаг к консолидации индустрии и привело к росту котировок банковских акций. В Японии в пятницу BoJ как ожидается, повысит ставку овернайт, находящуюся сейчас практически на нулевом уровне (0.02%), что оказывает поддержку йене и заставляет сегодня инвесторов продавать чувствительные к ставкам акции традиционного сектора. Курс евро снизился на Токийской сессии до 11-недельного минимума в 0.8963 после серии сильных экономических данных в США, указывающих на возможность поддержания высоких безинфляционных темпов развития американской экономики, также снизился по отношению к йене накануне вероятного повышения ставок в Японии. Умеренно благоприятные данные, содержащиеся в экономическом обзоре ФРС, указывающие на замедление экономики , позволили казначейским облигациям удержать достигнутые уровни доходности. Цена нефти продолжает расти.

В среду DJIA снизился на 71.06 пункта, NASDAQ Composite вырос на символические 4.95 пункта, при несколько выросшем объеме торгов, 1.06 миллиарда акций на NYSE и 1.53 миллиарда акций в NASDAQ.

Немецкий DAX прибавил по сравнению с предыдущим днем 102.90 пункта благодаря совместному ралли в в/т и автомобильном сектоах. В/т индекс NEMAX 50 вырос на 0.72%, акции крупнейшего в Европе производителя ПО компании SAP AG выросли на 7.37%, производитель полупроводников Infineon подорожал на 3.43%, крупнейшая в секторе электроники компания Siemens выросла на 2.80%, акции производителя электронных компонент Epcos выросли на 1.2%. Крупнейшая немецкая компания, Deutsche Telekom зафиксировала рост на 4.38%. Акции недавних кандидатов на исключение из DAX, Adidas Salomon и Karstadt Quelle отыграли вверх на 1 . 12% и 4.84% соответственно.

Английский FTSE вырос на 55.9 пункта. Индекс в/т сектора techMARK вырос на 0.88% до 3502.69. Акции самой тяжелой компоненты FTSE, компании Vodafone AirTouch подорожали на 1.75%. Перспектива консолидации банковского сектора, открывшаяся после объявления Barclays о намерении купить банк Woolwich привела к росту банковских акций. Акции одного из крупнейших английских банков HSBC выросли на 2.6%, акции Woolwich подпрыгнули на 26.8%, акции Barclays снизились на 2.9%.

На 9-10 MSK четверга, один евро стоил 0.9021 доллара за евро, чуть выше, чем сутки назад, за один доллар давали 107.67 йен, на 0.74 йены меньше, чем вчера в это же время.

Доходность тридцатилетних облигаций снизилась до 5.728% по ценам закрытия в среду, доходность десятилетних облигаций составила 5.909, что также незначительно ниже, чем закрытие во вторник.

Американские инвесторы предпочли потратить весьма воодушевляющую новость о солидных результатах крупнейшей американской в/т компании во втором квартале на то, чтобы зафиксировать прибыль а не для продолжения повышающей тенденции. Несмотря на это, позитивные последствия от сильного квартального отчета Cisco не исчерпываются сохраненными приобретениями, полученными NASDAQ Composite в ходе последних пяти сессий. Во-первых, следует отметить общее восприятие ситуации в секторе новой экономики, которое заметно улучшилось по сравнению с пост-отчетным периодом начала августа. Значительный рост продаж, доходов и прибыли компании за прошедшие кварталы и высокие прогнозы на будущее помогли рынку преодолеть негативный эффект от серии предупреждений, объявленных различными в/т компаниями во второй половине июля. Во-вторых, последствием отчета Cisco можно считать и повышение рейтинга Juniper Networks (NASDAQ: JNPR) аналитиком Raymond James до “strong buy” с “market perform”. Акции JNPR выросли вчера на 6 11/16 до 165 5/8. Наконец, определенную поддержку рынок получил от сообщения о том, что бывший Executive VP компании Cisco Donald Listwin собирается возглавить компании Phone.com (NASDAQ: P H CM) и Software.com (SWCM), которые планируют объединение путем обмена 1.0615 акций PHCM на каждую акцию SWCM (что дает оценку стоимости сделки в 6.4 миллиарда долларов). Вчера акции PHCM взлетели на 13 1/16 до 91 1/8.

Интрига в традиционном секторе, на вчерашних торгах завершилась отскоком DJIA от сопротивления на 11000. Индекс не сумел взять уровень с первого подхода, что не исключает возможности повторных попыток в ближайшие дни.

Ключевым событием станет выход данных по розничным продажам и индекса оптовых цен (PPI) за июль в эту пятницу. Эти данные приобретают особенное значение в свете событий, произошедших в среду, которые, собственно и не позволили DJIA продолжить восхождение. Речь идет о снижении прогноза прибыли крупнейшим розничным торговцем, сетью Wal Mart (NYSE: WMT). Представители компании заявили, что доходы от продаж выросли во втором квартале на 27.5%, чистая прибыль составила 36 центов на акцию, что совпало с прогнозами, но ожидают, что прибыль в третьем квартале снизится до уровне 33 цента на акцию, что обусловлено прогнозом снижения продаж и изменением учета дохода от продаж по отложенным товарам. Ранее доход учитывался в момент, когда товар резервировался, по новой схеме доход будет учитываться по оплаченным товарам. Акции WMT упали вчера на 4 до 53 5/8. Другим событием, не позволившем традиционному сектору вырасти , стало известие о том, что Апелляционный Суд принял решение отказать компании Lilly Eli (NYSE: LLY) в продлении патента на антидепрессант Prozac до 2003 года. Продажи Prozac дают до 40% доходов компании. В результате принятого судом решения акции LLY упали на 31 21/32 до 76 7/8. Акции производителя непатентованных средств Barr Labs Inc (NYSE: BRL) выросли на 30 ј .

Фармацевтический индекс DRG AMEX упал на 5.6%, индекс сектора здравоохранении HCX Healthcare S&P CBOE упал на 5.0%.

Сегодня Департамент Коммерции США опубликует данные по индексу импортных (за исключением нефти и экспортных (за исключением сельскохозяйственной продукции) цен за июль. Департамент Труда опубликует количество первичных обращений за пособием по безработице на прошедшей неделе, ожидаемое значение 285 000 обращений в годовом исчислении. Также будет объявлен денежный агрегат M2 за прошедшую неделю.