* данные торгов на 9:30 MSK, значения остальных индексов даны на закрытие на последней торговой сессии

Объявленный вчера рост индекса розничных цен CPI в июне на 0.6% при ожидавшемся росте в 0.5% послужил американским инвесторам поводом для фиксации прибыли. NASDAQ Composite закрылся на 97.50 пунктов ниже, чем в понедельник, прервав серию из четырех сессий в течение которых индекс рос. DJIA снизился на 64.35 пункта. Объем торгов на NYSE составил 912 миллионов акций, в NASDAQ было продано 1.5 миллиарда акций.

Рост розничных цен в США послужил сигналом к фиксации прибыли также и на европейских рынках. Барометры европейского в/т сектора, немецкий NEMAX 50 и английский techMARK снизились на 1.11% и 0.7% соответственно. Из германской “ большой четверки ”, чей вклад в индекс DAX составляет около 50% , - Siemens, Epcos, SAP, Deutsche Telekom, только телекоммуникационный гигант завершил день с небольшим ростом, +0.51% на новости о продаже своего 24.5% пакета в Wind коллегам по бизнесу France Telekom и Enel за 2.7 миллиарда евро, с прибылью в 2.3 миллиарда. Снижение остальных на фиксации прибыли составило около 4%. Флагман английского рынка, телекоммуникационная Vodafone AirTouch упала на 3.7%, забрав из FTSE около 31 пункта. Снижение акций в банковском секторе привело к тому, что к закрытию FTSE потерял 75 пунктов. Немецкий DAX потерял вчера 23.79 пункта.

Японский NIKKEI 225 , испытавший значительное снижение в предыдущие дни в среду закрылся с небольшим плюсом (+38. 50 пунктов ) на технической коррекции некоторых в/т голубых фишек. Однако, индекс не смог преодолеть уровень 17000.

Во вторник произошло снижение курса евро по отношению к доллару и йене. Инфляция в еврозоне в июне по сравнению с прошлым годом составила 2.4%, превысив уровень, планировавшийся ECB . Причиной роста инфляции стала не только нефть, инфляция по ключевой группе товаров, куда не входят энергоносители выросла на 1.3%. Курс йены к доллару изменился мало. На 9-20 MSK за один доллар давали 108.13 йены, один евро стоил 0.9253 доллара.

Долговой рынок подготовился к CPI за день до выхода данных. После недавних данных о росте розничных продаж доходность долгосрочных казначейских облигаций скакнула вверх в понедельник. Во вторник доходность 30-летних облигаций практически осталась на прежнем уровне и даже слегка снизилась до 5.910% с 5.913%, цена закрытия составила 104 186/256. Десятилетние облигации закрылись на уровне 102 136/256, доходность составила 6.150%.

Не изменилась и цена августовского фьючерса на федеральные фонды. За день до объявления CPI шансы 25-пунктового повышения ставки 22 августа выросли с 42% до 56% .

Представители ОПЕК продолжают снабжать рынок противоречивыми заявлениями. Сначала Саудовская Аравия заявила о намерении в одностороннем порядке повысить добычу на пол миллиона баррелей в день, затем представители ОПЕК объявили о том, что односторонние действия Саудовской Аравии невозможны, затем было объявлено о согласованном решении повысить добычу на пол миллиона баррелей и, наконец вчера президент ОПЕК Ali Rodriguez заявил, что не будет никакого повышения добычи, поскольку 20-дневное среднее цены нефтяной корзины упало ниже верхней границы коридора в 22-28 долларов за баррель . После этого заявления цена августовского контракта на sweet, light crude на NYMEX выросла на 1.11 доллара до 31.94 доллара за баррель.

Вторник был насыщен докладами ведущих американских компаний о финансовых результатах, полученных во втором квартале. Microsoft (NASDAQ: MSFT) сообщила о получении прибыли в 44 цента на акцию, превысив прогнозы аналитиков на 2 цента. Акции MSFT выросли на 5/16 до 78 Ѕ. General Motors (NYSE: GM) сообщила о прибыли в 2.93 доллара на акцию, превысив прогноз в 2.82 доллара. Акции GM выросли на 7/16 до 60 13/16. Honeywell (NYSE: HON) получила прибыль в 75 центов, что совпало со сниженным прогнозом, акции HON снизились на 7/8 до 36 7/8. Intell (NASDAQ: INTC) получил прибыль в размере 50 центов на акцию, превысив прогноз на цент. На дневной сессии INTC упали на 3 5/16, после объявления результатов на вечерней сессии INTC выросли на 3. Aetna (NYSE: AET) предупредила о снижении прибыли с 1.20 доллара до 85-95 центов, AET –6 15/16 до 59 1/16. Также рапортовали Rambus (NASDAQ: RMBS) , чьи прибыли совпали с прогнозом и Commerce One (NASDAQ: CMRC), чья прибыль превысила прогноз, но не смогла впечатлить инвесторов после гигантских цифр, объявленных Ariba (NASDAQ: ARBA) 12 июля.

Полученные на сегодняшний день данные о корпоративных прибылях свидетельствуют о том , что несмотря на многократные повышения ставок компаниям удается расширять бизнес и повышать производительность труда . Объявление CPI дало инвесторам отличный повод для синхронной фиксации прибыли после 7-дневного ралли в традиционном секторе и стремительного роста в/т сектора после пробоя NASDAQ Composite уровня 4000. Многие акции обозначили вершины : INTC, YHOO, NT. Выглядит весьма вероятным приход Amazon (NASDAQ: AMZN) на уровень 40 долларов. MSFT находятся в диапазоне. Единственный сектор, находящийся на стадии роста в ближайшей перспективе – биотехнологии, где коррекция прошла в конце прошлой недели. В целом, следует ожидать коррекции в обоих секторах, с тестом DJIA уровня 10700 и далее 10600. Для NASDAQ Composite возможно возвращение на уровень 4100 в ближайшие дни.

В среду в Департамент Коммерции США опубликует данные по торговому балансу за май. Ожидаемый дефицит 30.4 миллиарда долларов.